Эта Неделя: Инфляция в США, решения основных центральных банков и Китай

• Данные по ИПЦ в США могут повлиять на стратегию ФРС по процентным ставкам
   
• Намеки на стимулирование экономики Китая со стороны правительства могут повысить индексы китайских акций
   
• Снижение ставок ЕЦБ и Швейцарского регулятора могут привести EURCHF к новым минимумам
   
• Ключевые данные по Японии, ЕС и Великобритании могут повлиять на региональные рынки

На предстоящей неделе произойдет множество важнейших событий, начиная от решений центральных банков и заканчивая публикацией данных по инфляции в США, от которых во многом зависит решение ФРС по процентным ставкам.

Рынки также ожидают решения о возможной экономической поддержке Китайской экономики на заседании высших должностных лиц в Китае.

В связи с обилием макроэкономических событий может возникнуть множество потенциальных рыночных возможностей в различных классах активов.

Это касается как ключевых фондовых индексов США и Китая — двух ведущих экономик мира, так и европейских валютных пар, таких как EUR/CHF.

Список ключевых событий этой недели:
 

• Среда, 11 декабря: Индекс потребительских цен в США за ноябрь (индекс US500)

По прогнозам экономистов, базовый индекс потребительских цен, измеряющий инфляцию, вырос на 0,3% в месячном исчислении и на 2,7% в годовом - оба показателя были несколько выше, чем в предыдущем месяце.

Однако ожидается, что базовая инфляция совпадет с октябрьскими показателями.

Более быстрый, чем ожидалось, рост инфляции, может привести к замедлению темпов снижения ставок ФРС, и как следствие к потенциальному откату индекса US500, который в последнее время неоднократно обновлял рекордные максимумы.
 

• Четверг, 12 декабря: Объявление о стимулировании экономики Китая? (фондовые индексы CHINAH и CN50)

В среду руководство Китая проведет ежегодную двухдневную закрытую Центральную экономическую рабочую конференцию, а в четверг ожидается долгожданное объявление.

Быки китайского фондового рынка обрадуются, если обозначенные приоритеты на 2025 год будут указывать на необходимость дополнительных экономических стимулов, что может привести к тому, что CHINAH и CN50 начнут тестировать свои соответствующие 50-дневные простые скользящие средние на предмет немедленного сопротивления.
 

• Четверг, 12 декабря: Решения по ставкам Европейского центрального банка и Швейцарского национального банка (EURCHF)

Рынки ожидают, что на предстоящих заседаниях оба центральных банка понизят свои процентные ставки на 25 базисных пунктов (б.п.), при этом вероятность более значительного снижения ставки швейцарским регулятором составляет 45%.

Что еще более важно, трейдеры и инвесторы ждут намеков на то, сколько еще снижений ставок может ожидаться в будущем году.

EUR/CHF может пробить критический уровень поддержки 0,930, если ЕЦБ в 2025 году сигнализирует о еще большем снижении ставок по сравнению с ШНБ.
 

Список других ключевых экономических событий, которые произойдут на этой неделе:
 

Понедельник, 9 декабря

• Индекс JP225: ВВП Японии за 3 квартал (окончательный)
   
• Индекс CN50: Китайский ноябрьский индекс потребительских цен, индекс цен производителей
   
• Индекс TWN: Торговый баланс Тайваня за ноябрь
   
• MXN: индекс потребительских цен Мексики за ноябрь
   

Вторник, 10 декабря

• CNH: Торговый баланс Китая за ноябрь
   
• AUD: Решение по ставке Резервного банка Австралии
   
• Индекс GER40: ИПЦ Германии за ноябрь (окончательный)
   

Среда, 11 декабря

• JPY: Японский индекс цен производителей за ноябрь
   
• CAD: Решение Банка Канады по ставке
   
• Индекс US500: ИПЦ США за ноябрь
   

Четверг, 12 декабря

• Индекс AU200: Безработица в Австралии за ноябрь
   
• Индекс CHINAH: Объявление о стимулировании экономики Китая?
   
• CHF: Решение по ставке Швейцарского национального банка
   
• EUR: Решение Европейского центрального банка по ставке
   
• USDInd: США: первичные еженедельные заявки на пособие по безработице; ноябрьский индекс цен на товары и услуги
   

Пятница, 13 декабря

• NZD: Индекс PMI для производственной сферы Новой Зеландии за ноябрь
   
• JPY: Япония октябрьское промышленное производство (окончательное); индекс Tankan за 4 квартал
   
• Индекс EU50: Еврозона: Октябрьское промышленное производство
   
• GBP: Великобритания октябрьский месячный ВВП, промышленное производство, торговый баланс